Главная Новости Пока новостей о возобновлении переговоров США и КНР нет

Пока новостей о возобновлении переговоров США и КНР нет

04.09.2019 10:03 Просмотров: 549 0

По итогам торгов 3 сентября индекс МосБиржи вырос на 0,4% до 2774,20 п., а РТС - на 0,44% до 1303,49 п. В течение всего дня отечественный рынок демонстрировал слабость на негативном внешнем фоне. Аргентина повышает контроль над движениями капитала, в Великобритании назревает парламентский кризис, а США и Китай пока не могут договориться ни о дате переговоров, ни о начальных позициях для них.

Лидерами дня стали акции "Сургутнефтегаз" ( 15,17%), которые продолжают отыгрывать новости о создании дочерней структуры, которая будет заниматься инвестициями, а, возможно, и операциями вроде обратного выкупа. В плюсе были снова акции Polymetal ( 2,38%) и "Полюс" ( 0,24%), что объясняется ростом тревожности на глобальном финансовом рынке. Самыми слабыми оказались бумаги "САФМАР" (-3,16%), "НЛМК" (-2,5%), "М.Видео" (-1,88%), "ЛСР" (-1,86%) и "Интер РАО" (-1,76%).

Под давлением были акции банков и розничных сетей. Впрочем, лучше сказать о том, что продавцы доминировали в бумагах, каким-либо образом связанных с потребительским рынком. Активность существенно выросла. По итогам торгов объём сделок на основной секции Московской биржи составил 69,206 млрд рублей. Кстати, за август объёмы торгов на Московской бирже упали до 68,9 трлн рублей по сравнению с 79,5 трлн рублей годом ранее.

Рубль начинал день с попыток укрепления, но быстро сдался из-за нефти, которая упала ниже $58 за баррель Brent, а также общего бегства капитала от риска. Частично негатив можно объяснить ситуацией в Аргентине, где повысили валютный контроль. Соответственно беспокойство инвесторов распространилось на все валюты развивающихся стран, хотя ситуация с аргентинским песо и российским рублём кардинально отличается. Возможно, что ЦБ РФ даже воздержится от снижения ставки на заседании 6 сентября, чтобы не нарушить стабильность на рынке ОФЗ. Впрочем, многое станет ясно по итогам аукциона в среду, когда Минфин РФ предложит инвесторам ОФЗ-ПД выпуска 26230 с погашением 16 марта 2039 года в объёме 20 млрд рублей. Если спрос будет оставаться существенным, то это усилит ожидания очередного смягчения денежной политики от российского регулятора. К вечеру вторника доллар слабел на 0,05% до 66,757, а евро на 0,02% до 73,245.

Торги в США завершились падением индексов. Во-первых, в Wall Street Journal появилась новость о том, что Д. Трамп хотел удвоить тарифы на китайский экспорт после того, как узнал об ответных мерах Китая. Однако главные переговорщики США в лице министра финансов С. Мнучина и торгового представителя Р. Лайтхэйзера отговорили президента от столь радикального шага. Тем не менее Д. Трамп решил вновь напугать Пекин сообщением, что условия сделки будут жёстче, если его переизберут на второй срок. Однако всё это меркнет на фоне того, что американский индекс ISM в производственной сфере неожиданно упал до 49,1 п. в августе с 51,2 п. в июле. Это самое низкое значение с января 2016 года и указывает оно на снижение активности. Индекс PMI в производстве от Markit, напротив, поднялся до 50,3 п. с 49,9 п. в июле. Своё диструктивное воздействие на рынки также оказывает британская политика. Консерваторы во главе с Борисом Джонсоном неожиданно потеряли большинство в парламенте после того, как один из членов фракции покинул её в знак протеста против планов выхода из ЕС без соглашения. Из корпоративных новостей стоит отметить публикацию в Wall Street Journal о том, что компания Boeing (-2,66%) столкнулась с проблемами повторной сертификации и получения разрешений на эксплуатацию модели B737 Max. Соответственно сроки возвращения данного типа самолётов к полётам в мире могут затянуться. По итогам дня DJIA упал на 1,08% до 26118,02 п., а S&P 500 снизился на 0,69% до 2906,27 п.

Азиатские торги проходили преимущественно в плюсе. Китайский PMI Caixin в сфере услуг поднялся в августе до 52,1 п. с 51,6 п. в июле. Более того, в Японии индекс активности в сфере услуг поднялся до 53,3 п. в августе с июльского значения 51,8 п. Замедление роста экономики Австралии до 1,4% в II квартале совпало с ожиданиями. Примечательно, что самым слабым сектором в Японии были бумаги автомобилестроителей. Продажи японских автомобилей в Ю. Корее упали на 57% в августе из-за потребительского бойкота на фоне исключения Сеула из списка приоритетной торговли с Японией. К 8:40 мскNikkei 225 - 20652,40 п. ( 0,13%), Hang Seng - 25859,59 п. ( 1,30%), Shanghai Composite - 2937,76 п. ( 0,26%).

Нефть начала новый день с небольшого повышения, реагируя на статистику из Китая. Однако сил для решительного броска вверх у нефти пока нет. Основной идеей на рынке остаётся ожидание замедления мировой экономики и замедление роста спроса на нефть. В среду также выйдет статистика API по запасам, но полноценных результатов опросов на утро среды пока не было. Reuters сообщает, что экспорт Венесуэлы в августе упал до минимальных значений в текущем году. К 9:00 мск Brent - $58,52 ( 0,45%), WTI - $54,23 ( 0,54%), золото - $1550,1 (-0,37%), медь - $5618,5 ( 0,81%), никель - $18030 ( 0,25%).

Индекс доллара снижался на 0,08% до 98,92 п. Доходность по 10-летним казначейским обязательствам США оставалась на уровне 1,47%. К 9:00 мск пара EUR-USD - $1,098 ( 0,04%), GBP-USD - $1,21 ( 0,17%), USD-JPY – 106,06 ( 0,12%).

Внешний фон перед стартом торгов в России нейтральный, или слабо позитивный. Пока новостей о возобновлении переговоров США и КНР нет, но нет и неприятных сюрпризов. В Китае сфера услуг берёт пальму первенства в свои руки, компенсируя некоторое замедление промышленности. Благодаря этому нефть приостановила своё падение, что позитивно и для российского рынка. Тем не менее, в начале дня ждём консолидации рынка, но у рубля есть шанс укрепить свои позиции на фоне размещения ОФЗ

Кочетков Андрей
ведущий аналитик
"Открытие Брокер"